La banque privée n'est pas forcément un luxe inaccessible. Au fil des 10 dernières années, les avancées technologiques et le développement des fonds dits "indiciels" démocratisent l'univers des placements. Des modes de gestion performants et peu onéreux sont désormais à la portée des portefeuilles plus modestes.
Comment faire fructifier son épargne, son patrimoine, préserver ses futurs revenus de pensionné? L'investisseur d'aujourd'hui doit opérer des choix dans un univers de placements qui n'a jamais été aussi étendu. Le contexte de taux d'intérêts bas lui complique la tâche. La rémunération de la plupart des conseillers par des commissions suscite, à juste titre, sa méfiance: comment s'assurer que les produits financiers recommandés par le spécialiste correspondent bien à son profil de risque et à son horizon de placement?
"Un bon banquier privé doit notamment aider ses clients à comprendre l'univers de la Bourse, car les marchés financiers offrent la meilleure rentabilité à moyen et long terme, de nombreuses études le démontrent", assure Jacques Berghmans, codirigeant de TreeTop Asset Management. La société a choisi, dès l'origine, de rémunérer ses gestionnaires uniquement en fonction des sommes administrées. Ils sont ainsi libérés de toute incitation à 'placer' tel ou tel produit financier.
Panacher gestion active et gestion passive
En tenant compte des besoins spécifiques de son client, le banquier privé élabore une stratégie de placement. "Nous avons choisi d'offrir toute la gamme de la gestion: l'investisseur peut opter pour un portefeuille géré 100% activement, ou 100% passivement, ou panacher dans la proportion qu'il souhaite. Pour la gestion active, nous sommes constamment à la recherche de managers performants. Pour cela, nous lui constituons son propre fonds et nous le testons! Il ne rejoindra notre équipe que si ses performances confirment qu'il fait partie des 5 à 10% de managers capables de battre le marché chaque année, ou presque. Car une performance annuelle de 8 à 10% signifie que votre capital triple en 10 ans, alors qu'il ne ferait que doubler à 5%."
La société a mis au point une plateforme en ligne permettant à tout investisseur de placer des fonds sans frais à partir de 10.000 euros. "Notre gestion passive recourt à des fonds indiciels mondiaux", reprend le cofondateur de TreeTop Asset Management. "Ce sont d'excellents placements, qui 'répliquent' des indices boursiers comprenant des actions internationales. Malheureusement, la plupart des banquiers privés traditionnels les proposent peu, car leurs frais sont très réduits; ils sont rémunérateurs pour le client, mais pas pour le banquier!" Preuve de l'intérêt de ces index trackers: ils rassemblent 80% de l'argent placé dans le monde. "Nous mettons à la portée de l'épargnant des performances de banque privée auparavant seulement accessibles à des patrimoines de plus d'un million d'euros et à des institutionnels administrant des centaines de milliards. Le tout, sans prendre plus de risques et avec des frais très limités qui par ailleurs seront compensés pendant les deux prochaines années grâce à une action commerciale en cours. L'efficacité de notre plateforme, qui permet de suivre en continu la composition et l'évolution de son investissement, nous permet de réduire considérablement nos coûts."